Парламент РК принял закон «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам восстановления экономического роста», который включает механизм синдицированного финансирования. Это комплекс процедур, в которых кредитование проектов осуществляется несколькими кредиторами на основе одного договора займа.
Интерфакс-Казахстан обсудил с заместителем председателя Правления БРК Асетом Шариповым, курирующим правовое обеспечение деятельности Банка, что представляет собой продукт синдицированного финансирования и как он повлияет на кредитование реального сектора экономики.
- Асет Булатович, расскажите, пожалуйста, о синдицированном финансировании, почему появилась необходимость вносить изменения в Закон?
- В 2015 году БРК утвердил Концепцию синдицированного финансирования инвестпроектов и План мероприятий по внедрению этого нового кредитного продукта. Цель была стимулировать кредитование несырьевых отраслей экономики через совместное кредитование проектов с коммерческими банками и международными институтами развития для снижения рисков при финансировании.
Мы внесли изменения в Закон РК «О Банке Развития Казахстана», внедрили новые внутренние документы, присоединились к Международной Ассоциации профессиональных участников рынка синдицированных займов (Loan Market Association) и подключились к Debtdomain для безопасного обмена конфиденциальными документами. Однако из-за отсутствия четкой регламентации в правовых актах не было реализовано ни одного синдицированного займа. Поэтому БРК инициировал изменения в Гражданский Кодекс и другие законы, включая возможность субсидирования ставок по совместным синдицированным кредитам.
- Какие нововведения прописаны в этом проекте Закона?
- При синдицированном финансировании кредиторы имеют солидарное требование к заемщику, а залогодатель обеспечивает возврат денег залогом имущества в пользу всех кредиторов. Введена правовая категория кредиторов, которые выступают долевыми залогодержателями.
Также предусмотрено, что один банк-агент или управляющий залогом выступает от лица всех кредиторов, ведет реестр кредиторов и распределяет платежи. Это упрощает для заемщика процесс ведения переговоров с одним лицом вместо нескольких кредиторов.
Если заемщик не исполняет обязательства, кредиторы вправе взыскать залоговое имущество, а деньги распределяются между кредиторами пропорционально их требованиям. Банк-агент может подать иск о признании должника банкротом или применении реабилитационной процедуры.
- Чем этот продукт может быть интересен бизнесу?
- Синдицированное финансирование позволяет заемщику получить крупное финансирование по более низким ставкам и на длительный срок. Это сокращает затраты на переговоры и оформление договора по сравнению с привлечением той же суммы от разных банков. Также укрепляется репутация заемщика на финансовых рынках.
- Интересны ли синдикаты коммерческим банкам?
Стратегии казахстанских банков второго уровня сейчас ориентированы на розничные продукты, а доля кредитов физлиц выросла. Коммерческие банки не имеют достаточных ресурсов для долгосрочных проектов, поэтому крупный бизнес поддерживается Банком Развития. Синдицированное финансирование может создать условия для участия коммерческих банков в крупных проектах.
- Были ли раньше на казахстанском рынке подобные банковские синдикаты?
Синдицированные сделки проводились в сырьевых отраслях с участием иностранных финансовых институтов, таких как UniCredit, Citi, DeutscheBank и другие. Однако синдицированных сделок с участием отечественных коммерческих банков не было.
- Какую еще работу в этом направлении проводит БРК?
БРК продолжает взаимодействие с отечественными и иностранными институтами развития. Мы сформировали пайплайн из проектов, которые рассматриваются на предмет синдицированного финансирования. После вступления Закона в силу, БРК готов предложить свои услуги и активно сотрудничать с финансовыми организациями в этой области.
